Aktualisiert am 13.08.2019 um 12:30 Uhr MESZ
Frankfurt am Main/Bonn (spn).
Internationale Hedgefonds nehmen verstärkt britische Aktien ins Visier, um auf fallende Kurse zu setzen. Am gestrigen Montag (12.08.2019) standen bei 28 Aktien Veränderungen und bei drei Aktien ein neuer Aufbau von Netto-Leerverkaufspositionen im Mittelpunkt.
Marshall Wace mit vielen Leerverkaufspositionen
Merian Global Investors baute seine Short-Position bei Arrow Global deutlich aus. Auch bei den Aktien von Kingfisher und Fevertree Drinks erfolgte ein Aufbau um 0,26 Prozent (GLG Partners LP) bzw. 0,21 Prozent (Millennium Management). Entsprechend der aktuellen Marktkapitalisierung von Kingfisher beziffert sich diese Veränderung auf einen absoluten Wert von 11,4 Mio Britisches Pfund. Bei Fevertree Drinks entsprach es einem Wert von 5,3 Mio Britisches Pfund. Während GLG Partners LP bei der Aktie von Savills eine neue Short-Position im Wert von 6,6 Mio Britisches Pfund aufbaut (+0,5 Prozent), eröffnet JPMorgan Asset Management eine Leerverkaufsposition bei ECO Animal Health in Höhe von +0,59 Prozent des ausgegebenen Aktienkapitals. Einige Hedgefonds waren sehr aktiv bei Short-Attacken auf britische Aktien. Marshall Wace hielt hier eindeutig das Zepter in der Hand.
Nachfolgend alle aktuellen Veränderungen (prozentual und absolut) sowie neue Positionen von Hedgefonds.
Alle Netto-Veränderungen*, die am 12.08.2019 gemeldet wurden:
| 1. | Arrow Global | +0,27 Prozent | 1 Mio Britisches Pfund | Merian Global Investors |
| 2. | Kingfisher | +0,26 Prozent | 11,4 Mio Britisches Pfund | GLG Partners LP |
| 3. | Fevertree Drinks | +0,21 Prozent | 5,3 Mio Britisches Pfund | Millennium Management |
| 4. | Telit Communications | +0,14 Prozent | 296,5 Tsd Britisches Pfund | JPMorgan Asset Management |
| 5. | Royal Mail | +0,13 Prozent | 2,7 Mio Britisches Pfund | Alliance Bernstein |
| 6. | RSA Insurance | +0,11 Prozent | 6,1 Mio Britisches Pfund | BlackRock Institutional |
| 7. | Hargreaves Lansdown | +0,11 Prozent | 9,9 Mio Britisches Pfund | Marshall Wace |
| 8. | Royal Mail | +0,11 Prozent | 2,3 Mio Britisches Pfund | Pictet Asset Management |
| 9. | Weir /THE | +0,08 Prozent | 2,8 Mio Britisches Pfund | BlackRock Institutional |
| 10. | Domino’S Pizza | +0,05 Prozent | 537,6 Tsd Britisches Pfund | Marshall Wace |
| 11. | Premier OIL | +0,05 Prozent | 293,6 Tsd Britisches Pfund | AHL |
| 12. | Jupiter Management | +0,03 Prozent | 467,1 Tsd Britisches Pfund | Marshall Wace |
| 13. | SIG | +0,02 Prozent | 137,8 Tsd Britisches Pfund | BlackRock Investment Management |
| 14. | Jupiter Management | – Prozent | 0 Britisches Pfund | Wellington Management |
| 15. | Cairn Energy | -0,01 Prozent | -94,3 Tsd Britisches Pfund | Marshall Wace |
| 16. | Babcock | -0,02 Prozent | -483,6 Tsd Britisches Pfund | AQR Capital Management |
| 17. | Pets AT Home | -0,07 Prozent | -784,7 Tsd Britisches Pfund | Kontiki Capital Management |
| 18. | WM Morrison Supermarkets | -0,08 Prozent | -3,7 Mio Britisches Pfund | Citadel Europe |
| 19. | Ultra Electronics | -0,08 Prozent | -1,1 Mio Britisches Pfund | Naya Capital Management UK |
| 20. | Balfour Beatty | -0,09 Prozent | -1,3 Mio Britisches Pfund | AHL |
| 21. | Ashmore | -0,09 Prozent | -3,3 Mio Britisches Pfund | Odey Asset Management |
| 22. | Crest Nicholson | -0,1 Prozent | -899,7 Tsd Britisches Pfund | Millennium Management |
| 23. | Kier | -0,11 Prozent | -1,2 Mio Britisches Pfund | Marshall Wace |
| 24. | Pearson | -0,11 Prozent | -7,1 Mio Britisches Pfund | GLG Partners LP |
| 25. | Metro Bank | -0,12 Prozent | -618,2 Tsd Britisches Pfund | ENA Investment Capital |
| 26. | Smith | -0,12 Prozent | -5,3 Mio Britisches Pfund | Marshall Wace |
| 27. | Plus | -0,14 Prozent | -945,6 Tsd Britisches Pfund | Greenvale Capital |
| 28. | Paypoint | -0,16 Prozent | -1 Mio Britisches Pfund | Merian Global Investors |
Neue Netto-Leerverkaufspositionen, die am 12.08.2019 gemeldet wurden:
| 1. | Savills | +0,5 Prozent | +6,6 Mio Britisches Pfund | GLG Partners LP |
| 2. | ECO Animal Health | +0,59 Prozent | +1,6 Mio Britisches Pfund | JPMorgan Asset Management |
| 3. | Arrow Global | +0,83 Prozent | +3,2 Mio Britisches Pfund | GLG Partners LP |
Ein signifikanter Aufbau von Leerverkaufspositionen kann ein wichtiges Signal für Anleger sein, schließlich rechnen die Leerverkäufer mit fallenden Kursen. Umgekehrt kann ein verstärkter Rückzug eines Hedgefonds aus den Shortpositionen ein Indiz dafür sein, dass wieder mit steigenden Kursen gerechnet wird.
*Die Netto-Veränderung gibt an, um wie viele Prozentpunkte sich die Netto-Leerverkaufspositionen zu einer Aktie verändert haben. Die absolute Veränderung bezieht sich immer auf die Marktkapitalisierung zum Zeitpunkt der Veröffentlichung dieser Meldung.
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Hintergrund: Leerverkäufer (auch Short-Seller genannt) sind dazu verpflichtet, ihre Netto-Leerverkaufspositionen offenzulegen, sofern sie gewisse Schwellenwerte überschreiten; das gilt auch bei Veränderungen oder einer Auflösung der Netto-Leerverkaufsposition. Eine Netto-Leerverkaufsposition liegt vor, wenn die Zahl der aktuell gehaltenen Short-Positionen zu einer Aktie die Zahl der gehaltenen Long-Positionen übersteigt. In England erfolgt die Offenlegung bei der FCA und zwar bis spätestens 15:30 Uhr am nächsten Handelstag, an dem die Netto-Leerverkaufsposition entstanden ist oder verändert/geschlossen wurde.
